2011年注册会计师考试财务成本管理辅导：现金余缺

　某企业编制“现金预算”，预计6月初短期借款为100万元，月利率为1%，该企业不存在长期负债，预计6月现金余缺为－55万元。现金不足时，通过银行借款解决（利率不变），借款额为1万元的倍数，6月末现金余额要求不低于20万元。假设企业每月支付一次利息，借款在期初，还款在期末，则应向银行借款的最低金额为（ ）万元。

　　A.77

　　B.76

　　C.55

　　D.75

　　【答案】A

　　【解析】假设借入X万元，则6月份支付的利息＝（100＋X）×1%，则： X－55－（100＋X）×1%≥20 X≥76.77（万元） X为1万元的倍数 可得，X最小值为77，即应向银行借款的最低金额为77万元。

　　1.【问题】现金余缺是什么意思，为什么用“-”数表示？

　　【答复】现金余缺，是用可使用现金合计减现金支出合计，计算出来的。现金余缺包含两个方面，即“余”或“缺”，因此用正数就表示是余；用负数就表示是缺。在本题中现金余缺用负数表示说明现金支出大于可使用现金合计。

　　2.【问题】本月现金余缺不是本月所有现金收付的差额吗？为什么不包括利息呢？

　　【答复】现金余缺=该期可运用现金合计-该期现金支出，其中该期现金支出=经营现金支出+资本性现金支出，利息属于筹资活动引起的现金支出，不包括在经营活动与投资活动引起的现金支出中。

　　3.【问题】为什么短期借款不算在总借款里？

　　【答复】预计6月初短期借款为100万元，意思就是这100万元是6月以前借入的，6月份只需要考虑这100万元借款的利息即可。

　　4.【问题】关于现金预算表中的“资金筹措及运用”是什么意思，它与题目中问的短期借款有什么联系吗？

　　【答复】资金筹措及运用=短期借款-支付借款利息-购买有价证券，由于本题中只涉及短期借款和支付借款的利息。 因此本题的资金筹措及运用=短期借款-支付借款利息。题目中给出的短期借款时6月初已有的短期借款，这个条件在计算6月份的利息时要用到